Portefeuillebouwer · 23 beleggingen · 1871–2026
Stel een portefeuille samen. Zie hoe die het zou hebben gedaan.
Combineer aandelen, obligaties, goud, crypto en contant geld in elke verhouding, kies de data en het bedrag. Dividenden en coupons worden herbelegd, inflatie is één schakelaar verderop. De hele portefeuille zit in de link: kopieer en deel.
60% S&P 500 · 30% Staatsobligaties · 10% Goud
$10.000 ingelegd in jan 2000, aangehouden tot okt 2026, elk jaar in januari herbalanceerd.
Tegenover de S&P 500Hetzelfde geld in alleen de S&P 500 werd $87.200, +8,4% per jaar; deze mix werd $75.400, +7,8% per jaar. De grootste daling van de index in deze jaren was −49,0%; van de mix −24,6%.
De slechtste periodeVan okt 2007 tot mrt 2009 verloor de portefeuille 24,6%. Hij stond in apr 2010 weer op de piek, 2 jaren 6 maanden na het hoogtepunt.
Goud trok het hardstOp zichzelf groeide het in deze jaren ×14,4, +10,5% per jaar. De zwakste was Amerikaanse 10-jaars staatsobligaties: ×2,66, +3,7% per jaar.
Wat erin zit
| Belegging | Aandeel | Aandeel aan het einde | Groei op zichzelf | Per jaar | Grootste daling |
|---|---|---|---|---|---|
| S&P 500 met dividenden | 60% | 64,4% | ×8,72 | +8,4% | −49,0% |
| Amerikaanse 10-jaars staatsobligaties | 30% | 27,3% | ×2,66 | +3,7% | −25,2% |
| Goud | 10% | 8,3% | ×14,4 | +10,5% | −39,3% |
“Op zichzelf” is de belegging alleen, over dezelfde data en zonder stortingen. Het aandeel aan het einde is wat de markt en de laatste herbalancering hebben overgelaten.
Hoe diep het ging
Hoever de portefeuille onder zijn vorige piek stond, maand voor maand. Stortingen blijven buiten beschouwing, zodat nieuw geld een daling niet verbergt.
Jaar na jaar
| Jaar | Rendement | Waarde aan het einde van het jaar |
|---|---|---|
| 2000* | +1,4% | $10.100 |
| 2001 | −5,6% | $9.570 |
| 2002 | −6,0% | $9.000 |
| 2003 | +16,5% | $10.500 |
| 2004 | +10,0% | $11.500 |
| 2005 | +6,5% | $12.300 |
| 2006 | +12,2% | $13.800 |
| 2007 | +9,2% | $15.100 |
| 2008 | −18,4% | $12.300 |
| 2009 | +20,0% | $14.700 |
| 2010 | +12,5% | $16.600 |
| 2011 | +7,8% | $17.900 |
| 2012 | +11,3% | $19.900 |
| 2013 | +12,3% | $22.400 |
| 2014 | +12,0% | $25.100 |
| 2015 | +0,7% | $25.200 |
| 2016 | +7,9% | $27.200 |
| 2017 | +14,4% | $31.100 |
| 2018 | −1,2% | $30.800 |
| 2019 | +20,9% | $37.200 |
| 2020 | +16,6% | $43.400 |
| 2021 | +15,3% | $50.000 |
| 2022 | −13,5% | $43.300 |
| 2023 | +14,5% | $49.500 |
| 2024 | +21,4% | $60.100 |
| 2025 | +17,4% | $70.600 |
| 2026* | +6,8% | $75.400 |
Kalenderjaren, van december tot december. * Geen volledig jaar: de periode begint of eindigt binnen dat jaar.
Bekende mixen
Elk vanaf het eigen begin tot nu: $10.000 aan het begin, elk jaar in januari herbalanceerd. Open er een en pas alles aan.
| Mix | Sinds | $10.000 werd | Per jaar | Na inflatie | Grootste daling |
|---|---|---|---|---|---|
| 60/4060% S&P 500 · 40% Staatsobligaties | jan 1972 | $1,45 mln. | +9,5% | +5,4% | −24,7%okt 2007 – mrt 2009 |
| Permanente portefeuille25% S&P 500 · 25% Staatsobligaties · 25% Goud · 25% Contant geld met rente | jan 1972 | $968.000 | +8,7% | +4,6% | −12,3%mrt 2008 – nov 2008 |
| Aandelen + goud80% S&P 500 · 20% Goud | jan 1972 | $3,86 mln. | +11,5% | +7,3% | −37,6%okt 2007 – mrt 2009 |
| 60/40 + 5% bitcoin57% S&P 500 · 38% Staatsobligaties · 5% Bitcoin | jan 2013 | $161.000 | +22,4% | +19,1% | −24,9%nov 2013 – dec 2013 |
| Bitcoin + goud50% Bitcoin · 50% Goud | jan 2013 | $14,9 mln. | +70,1% | +65,5% | −55,0%nov 2013 – aug 2015 |
Rijen met goud beginnen in 1972, toen de marktprijs al vrij bewoog; rijen met bitcoin beginnen in 2013, na de dunste beginjaren. De permanente portefeuille bevat hier 10-jaars staatsobligaties, niet de lange obligaties uit het oorspronkelijke recept.
Meer
Modelportefeuilles sinds 1871: 60/40 en andere mixen van aandelen en obligaties door elke crisis heen, decennium na decennium.
Tijdmachine: één belegging tegelijk, vanaf elke maand sinds 1871.
Hoe dit wordt berekend
- Maandgegevens op één raster van jan 1871 tot okt 2026. De S&P 500, obligatierentes, de metalen en huizenprijzen zijn maandgemiddelden, die bewegingen binnen een maand afvlakken: de echte pieken en dalen waren wat extremer. Crypto is de koers op de laatste dag van de maand. Eén rekenstap is de stap van zo'n punt naar het volgende.
- S&P 500: de index met elke maand herbelegde dividenden (gegevens van Robert Shiller). Staatsobligaties: elke maand een nieuwe Amerikaanse 10-jaars staatsobligatie gekocht, coupons herbelegd (obligatierendementen van Shiller). Contant geld met rente: geld dat de effectieve federal funds rate verdient, dagelijks samengesteld — ongeveer wat een geldmarktfonds vóór kosten oplevert; een spaarrekening betaalt meestal minder. Contant geld: bankbiljetten, geen rente. Metalen: de prijs van het metaal, zonder opslagkosten. Amerikaanse huizenprijzen: de nationale index van Shiller — alleen prijzen, zonder huur, belastingen of onderhoud, en de index zelf is niet te koop. Crypto: referentiekoersen van Coin Metrics.
- Herbalanceren brengt elke belegging terug naar haar aandeel: elk jaar in januari, elke maand of nooit. Maandelijkse stortingen worden verdeeld naar de aandelen.
- Rendement per jaar: bij één storting de samengestelde jaarlijkse groei. Bij maandelijkse stortingen het geldgewogen rendement — het jaarlijkse percentage waarmee alle stortingen tot de eindwaarde zouden zijn gegroeid. Dalingen en rendementen per jaar laten stortingen buiten beschouwing.
- Na inflatie: bedragen worden omgerekend naar dollars van okt 2026 met de Amerikaanse consumentenprijsindex.
- Geen belastingen, kosten, spreads of opslagkosten: een echte portefeuille zou minder hebben opgeleverd.
- Vroege gegevens zijn grover. Vóór 1957 is de S&P 500 een reconstructie (de index van de Cowles Commission, daarna de 90 aandelen van Standard & Poor's). Obligatierentes vóór april 1953 zijn één waarde per jaar, dus obligaties lijken rustiger dan ze waren. Goud heeft één waarde per jaar in 1960–1967, rond de officiële $35 per troy ounce. De eerste jaren van elke munt komen uit dunne markten: rendementen vanaf die data zijn bij benadering.
- De link bevat de hele portefeuille: beleggingen, aandelen, data en geld. Er wordt niets op de site opgeslagen. Een gedeelde link loopt mee met nieuwe maanden, tenzij er een einddatum is ingesteld.
- Geen beleggingsadvies: het verleden herhaalt zich niet op verzoek.
Bron: Robert J. Shiller (S&P 500, obligaties, huizenprijzen, inflatie). Bron: World Bank (goud, zilver, platina; CC BY 4.0). Gegevens: Coin Metrics (cryptokoersen; CC BY-NC 4.0). Bron: Board of Governors of the Federal Reserve System (federal funds rate).